【机构调研记录】南方基金调研大金重工、亚玛顿等5只个股（附名单）

　　证券之星消息，根据市场公开信息及2月4日披露的机构调研信息，南方基金近期对5家上市公司进行了调研，相关名单如下：

　　1）大金重工 （南方基金参与公司海工基地调研）

　　调研纪要：2026年主要交付在手海外海风单桩项目，以及少部分出口海塔项目，并以DP模式为主要交付模式。英国R7拍卖了8.4GW的海风项目，超出前期市场预计数量，项目规模和补贴金额创历史新高，R8预计在今年也将拍出一定体量的项目量。公司在丹麦、德国、西班牙陆续进行码头布局，提升本地化总装能力和服务能力。公司是海工综合服务解决方案系统提供商，发挥国内外布局协同优势。服务端定价需根据具体项目需求而定，不能简单地以吨计算。日本、韩国是重点新兴市场，公司正积极参与投标。固定式基础结构中8成以上是单桩路线，深远海以漂浮式基础为主。公司希望推动浮式项目实现真正的商业化。基础结构制造加安装与运输合计占比在35%-45%。今年预计少部分航次用自有船，明年自有船占比将明显提升。未来将统筹国内外协同优势，布局制造端与服务端交付能力。

　　2）亚玛顿（002623） （南方基金管理股份有限公司参与公司特定对象调研&电话会议）

　　调研纪要：公司向北美客户供应太阳能瓦片玻璃及储能门产品，新增传统光伏玻璃订单。阿联酋年产50万吨光伏玻璃项目已完成公司注册及境外投资备案，将辐射中东、欧美及南亚市场。受光伏玻璃价格下行与需求疲软影响，2025年公司销量与收入下滑，毛利率偏低，并计提资产减值。公司为业内首家量产1.6mm光伏玻璃企业，具备薄玻璃成本与技术优势。现有产能位于凤阳与本溪，新增产能布局鄂尔多斯与阿联酋。光电显示玻璃可达0.3mm-0.4mm，2025年出货量回升。公司当前未涉足钙钛矿太空太阳能领域，但将持续跟踪前沿技术。未来坚持光伏与消费电子玻璃“双轮驱动”，强化全球布局与研发创新。

　　3）浙江鼎力 （南方基金参与公司公司现场接待）

　　调研纪要：目前公司有序排产，生产发货节奏较快。市场开拓、产品研发及内控优化是公司关注重点，将持续拓宽全球销售渠道，提升高附加值与差异化产品比重。公司高空作业平台+机器人产品应用于船舶、隧道、建筑等领域，实现全自动、高效安全作业。差异化产品为自主研发，具备技术壁垒。国内推出无人化产品及“油改电”技术，助力客户设备升级。面对海外市场不确定性，公司通过自主创新、成本管控与非贸易摩擦市场拓展增强抗风险能力。公司依托模块化设计与“未来工厂”，在研发、产品矩阵与质量管控方面具备竞争优势。

　　4）张家港行 （南方基金参与公司特定对象调研）

　　调研纪要：我行对公贷款投放紧密围绕国家产业政策导向和地方经济发展战略，按国标行业分布前几大主要为制造业、批发和零售业、租赁和商务服务业等。本异地机构所在地如苏州、无锡等区域具备优质的产业集群，包括智能装备、汽车零部件、高端纺织、精密机械等细分行业。截至2025年9月末，我行核心一级资本充足率为11.06%，一级资本充足率为12.32%，总资本充足率为13.49%。我行通过自身经营积累持续夯实内源性资本补充，同时探索多样化资本补充渠道，适时通过续发资本补充型债券等方式进一步夯实资本。

　　5）君逸数码（301172） （南方基金管理股份有限公司参与公司特定对象调研&线上调研）

　　调研纪要：公司从智慧城市业务延伸至数字经济和I应用领域，主营业务包括数字化与信息化整体解决方案，第二增长曲线聚焦光学领域。公司于2025年5月增资2000万元投资广东金鼎，进而控股光宏精密，布局光学及光通信领域，强化机器视觉与感知层能力。光宏精密为公司提供微透镜阵列等光学元组件，公司则以其政企客户资源协助拓展应用场景。公司成立I数字城市研究院，推出自研I智能体平台，结合Deepseek等大模型，在政务、交通、国企等领域实现多场景应用，并已获得系列订单。截至2025年6月30日，在手订单约9.85亿元，创历史新高，主要集中在政务、水利、城市生命线及园区等数字化项目。光宏精密正推进光通信相关光学组件的研发，产品处于技术优化与小批量适配阶段。

　　南方基金成立于1998年，截至目前，资产管理规模(全部公募基金)14480.27亿元，排名4/212；资产管理规模(非货币公募基金)7889.11亿元，排名5/212；管理公募基金数817只，排名4/212；旗下公募基金经理103人，排名4/212。旗下最近一年表现最佳的公募基金产品为南方中证申万有色金属ETF，最新单位净值为2.26，近一年增长123.4%。旗下最新募集公募基金产品为南方浩信积极3个月持有混合(FOF)A，类型为FOF-均衡型，集中认购期2026年1月19日至2026年2月6日。